Hip and happening, maar voor wie?

1. 5 april 2023, door Pepijn Van Kleef
2. 0 reacties

Dat 2022 een roerig rentejaar was, is geen geheim. Stond de hypotheekrente begin 2022 gemiddeld nog op 1,11 procent voor tien jaar vast met NHG, aan het einde van het jaar was dat gemiddelde voor eenzelfde hypotheek 4,11.

Hoe anders ging het in 1996, het jaar waarin wij begonnen met het vastleggen van hypotheekrentes. Eén keer per week, op vrijdag, deden we een belrondje langs alle geldverstrekkers met de vraag of er voor de komende week nog rentewijzigingen op stapel stonden. Vaak volgde dan de wedervraag of wij toevallig al van andere partijen gehoord hadden of er een wijziging aankwam, want zo werkte dat toen: als één van de grootbanken bewoog was dat het teken voor de rest om ook wat te gaan doen.

En wat was het renteleven toen nog heerlijk eenvoudig! Er waren hooguit vijf risicoklassen en met een stuk of tien rentevaste periodes had je het wel zo’n beetje gehad. We deden op vrijdagochtend ons belrondje, verwerkten ’s middags de mutaties en we verstuurden maandagochtend (per fax!) onze HypotheekWijzer met daarin een tabel of zes met rentes.

Korrelig

Das war einmal. Vergelijk het eens met hoe het nu gaat: alle rentevaste periodes tussen een maand en 30 jaar zijn beschikbaar, de bevoorschottingen worden tegenwoordig tot op twee cijfers achter de komma berekend en er zijn tal van extra op- en afslagen. Er zijn met dat hippe granulaire gedoe op dit moment om precies te zijn 93.800 rentes in de markt voor nieuwe hypotheken voor nieuwe klanten en die van de ‘closed book’-portefeuilles voor bestaande klanten met bestaande hypotheken samen. Ál die prijspunten kunnen tegenwoordig op dagbasis wijzigen en zoals we allemaal weten: dat wat op dagelijkse basis kán wijzigen, zál ook op dagelijkse basis wijzigen.

De tijd waarin er soms wekenlang geen beweging te bekennen was in de hypotheekrentes, ligt al jaren achter ons maar zo bont als de geldverstrekkers het maakten in 2022 was nog niet eerder vertoond. Dagelijkse aanpassingen zijn de standaard geworden en er waren in het afgelopen jaar zelfs geldverstrekkers waar wij meerdere keren op één dag een rentemutatie van ontvingen.

Interne krachten

De vraag is wie er nu precies gediend is met dat fijnmazige en volatiele beprijzen van hypotheken. Ik maak me sterk dat het niet per se het belang van de klant of de adviseur is dat hier de drijvende kracht is. Die hebben er alleen maar last van, want door de extreem hoge snelheid van de wijzigingen wordt het geven van adviezen en het nemen van beslissingen er niet makkelijker op. De druk wordt alleen maar hoger als je als klant niet weet of de rente waar je vanochtend je financiële plaatje op hebt gebaseerd vanmiddag nog wel geldig is.

Het moeten haast wel interne krachten zijn bij geldverstrekkers die hier een en ander in de melk te brokkelen hebben. Maar of het nou de riskmanagers, de Treasury-afdeling of de pricing-specialisten zijn die zorgen voor deze almaar complexer wordende realiteit, de vragen die ik heb zijn hetzelfde: wat voegt het toe om op één dag drie keer je rentes aan te passen? En voor wie levert het dan wat op? En wat levert het dan op? Is dit iets waar überhaupt íemand wat aan heeft?

Er zal ongetwijfeld iets achter zitten. Zou het zo zijn dat het gewoon hip and happening is? Dat je er niet meer bij hoort als je niet lekker dynamisch aan het prijzen bent? Dat je op het Hypotheken Event een muurbloempje bent als je niet ‘dynamic’ bent? Dat je ontslag aanstaande is als je niet granulair gaat?

Of is het banaler en wordt dit extreem dynamische beprijzen ingezet om elk laatste eurocentje aan marge eruit te persen? En gaat het dus zoals altijd gewoon weer eens om de pegels?

Of zijn we weer eens bezig om elkaar helemaal gek te maken? Gewoon, omdat het kan?

Reactie toevoegen

Naam

E-mailadres

Reactie

Organisatie

Telefoonnummer

VVPVIP HypothekenVVP Innovatie PlatformVIP SchadeVVP Twitter

Toevoegen